可降解塑料行业报告（23页）

我国是塑料生产和消费大国。根据国家统计局数据，2019 年我国初级形态塑料产 量 9574 万吨，同比增长 11.9%，近 5 年（2014-2019 年，下同）复合增速 6.6%；2019 年塑料制品产量 8184 万吨，进口量 45 万吨，出口量 1424 万吨，表观消费量 6805 万 吨，消费量近 5 年复合增速 1.0%。在塑料制品中，2018 年塑料薄膜产量在 1180 万吨， 泡沫塑料产量 242 万吨，日用塑料产量 559 万吨。我国塑料产量及消费量的快速增长， 为可降解塑料的发展提供了广阔的市场空间。我国是全球塑料产量最大的国家。根据 Plastics Europe 数据显示，2018 年度，全 球 3.59 亿吨塑料产量主要集中在亚洲（51%）、北美（18%）及欧洲（17%）。其中，我 国贡献了全球塑料产量的 30%，达 1.08 亿吨，是世界上塑料产量最大的国家。生物可降解塑料主要分为生物基和化石基两大类。塑料可以分为生物可降解塑料和 不可生物降解塑料，生物可降解塑料依据原料来源又可分为化石基生物塑料与生物基生 物塑料两种。其中，生物基生物可降解塑料主要包括了 PLA、PHA 等（下图 C 象限）。 

化石基生物降解塑料是指以化学合成的方法将石化产品单体聚合而得的塑料，如 PBAT、 PCL 等（下图 D 象限）。另外，不可生物降解塑料包括生物基 PE、生物基 PET、生物 基 PA，由于其生物基属性，因此被包含在生物塑料的大范畴中（下图 A 象限）。根据欧 洲生物塑料协会定义，生物塑料是生物基塑料和生物降解塑料的统称（包括下图 A、C、 D 象限的品种）。因此，本文所探讨的生物塑料包括下图 A、C、D 象限，探讨的生物可 降解塑料包括下图 C、D 象限。2019 年全球生物可降解塑料的产能增长强劲。根据 European Bioplastics 的数据显 示，2019 年，全球生物可降解塑料的产能达到 117.4 万吨，较 2018 年增长 10 万吨， 同比增速达 9.01%。根据欧洲生物塑料协会的预测，预计 2024 年将达到 133.4 万吨，5 年年均复合增长率为 2.59%。我们认为，随着未来越来越多国家对于塑料污染问题的重 视，未来生物可降解塑料的产能将会持续扩张。 PLA、PBAT 或将成为生物可降解塑料未来的主力军。目前，生物可降解塑料的产 能约占生物塑料产能的 55%。其中，淀粉混合物占生物可降解塑料产能的 38.38%，PLA 占生物可降解塑料产能的 25.05%，PBAT 占生物可降解塑料产能的 24.14%。由于淀粉 混合物具有性脆、易发霉、耐高温性能差等特点，用其制造塑料袋或一次性餐具会带来 一些问题，且随着 PLA、PBAT 未来的价格下降，工艺不断成熟，我们认为，PLA、PBAT 将会成为未来生物可降解塑料的主要产品。