银行卡产业及卡组织研究报告（23页）

借记卡产业走向成熟，发卡量增速放缓。2019 年末，我国借记卡在用发卡量达 到 76.7 亿张，同比增长 11%，占银行卡发卡量总数的 91%。2015 年以来我国 借记卡发卡量增速不断下降，近几年一直在 10%左右。借记卡发卡量进入低速 增长阶段，标志着借记卡的发卡市场已经成熟。信用卡市场也趋于成熟。2019 年末，我国信用卡（含借贷合一卡）在用发卡量 达到 7.5 亿张，同比增长 9%，占银行卡发卡量总数的 9%。信用卡发卡量在 2019 年以来增速回归平稳。信用卡除了发卡量之外，还有贷款余额值得关注。2019 年末，我国信用卡贷款 总额达到 7.6 万亿元，同比增长 11%，相当于卡均透支余额约 1.0 万元。信用 卡贷款余额增速在 2018 年之前都快速增长，但 2019 年以来增速也开始回落。 此外，随着信用卡市场走向成熟，卡均透支余额也在下降，意味着用户对信用 卡透支的需求已步入平稳。

银行卡渗透率接近一半，近几年都保持稳定。我国银行卡渗透率（指剔除房地 产、大宗批发等交易类型，银行卡消费金额占社会消费品零售总额的比例）在 2008-2013 年快速增长，2013 年渗透率达到 48%，之后银行卡渗透率进入平 稳阶段，2019 年末为 49%。从银行卡渗透率的发展趋势来看，我国银行卡刷 卡消费额很难再快速增长。截至 2019 年末，全国银行卡跨行支付系统联网商户约 2363 万户，联网 POS 机 3089 万台。但不管是联网商户数还是 POS 机数量，在 2019 年都是负增长。 而每万人对应 POS 数量自 2019 年四季度也开始负增长，意味着整个银行卡刷 卡消费的收单市场已经进入成熟期。

银联商务是中国银联控股的综合支付与信息服务机构，成立于 2002 年 12 月。 根据其官网披露的信息，截至 2019 年底，银联商务已在全国除台湾以外的所 有省级行政区设立机构，对地级以上城市覆盖率达 100%，服务特约商户 798 万家，维护 POS 终端 849 万台；2019 年受理各类交易 127 亿笔、15 万亿元， 是国内规模最大的综合支付服务机构之一。根据其披露的数据可知，银联商务 的 POS 终端占到我国全部 POS 终端的约 1/4。根据 Visa 年报中引述的 The  Nilson Report 发布的《2018 年度亚太地区收单机构排名表》和《2018 年度全 球收单机构排名表》，银联商务在亚太地区收单机构中排名第 1，在全球收单机 构中排名第 8。