日本疫情后的消费复苏情况研究报告（51页）

行业报告下载 2023年01月19日 08:17 管理员

出境恢复领先，入境回复稍缓：根据日本国家旅游局，2022年9 月，日本出境/入境旅客人次分别为31.9/20.7万人，分别恢复至 2019年同期的18.2/9.1%，出境人次自今年3月后连续5个月边际改善，此外，虽受制于病例高增与主要游客来源的中国出行政策趋紧，入境旅客恢复相对滞后，但随9月边境防控措施进一步放开，单月入境人次在疫情以来首次突破20万人次，恢复节奏进一步加速。商务与旅游目的出行修复明显：入境原因方面，根据日本国家旅游局披露，从主要的赴日旅客出发地来看，与疫情期间以其他类原因（探亲、转运）等必选因素主导不同，2022年4月后，除中国大陆外，来自中国台湾、美国与韩国等地的商务与旅游人数与占比在2022年4月后有明显提升，可选出行的需求修复明显。出境情况恢复预测：综合各国目前的旅行条件与疫苗接种率等信息，日本令和旅行公司在今年5月对出境游恢复进行了预测。从三种情形的预测情况来看，1）基本情形下，出境游客人次将在2023/2024/2025年分别恢复至2019 年的66/77/101%，需求将于2025年全面恢复；2）乐观情形假设的是新冠病毒的传染性及危害性逐渐减弱，且疫苗接种条件更早地从大部分国家/地区旅游出行的硬性要求中移除，在此情形下，出境人次将于2024年全面恢复至 2019年水平；3）悲观情形中，如新冠毒株再次出现向高危害性方向突变，则全面恢复时间或将推移至2026年。

将日本各地区进行分类，并对日本各地外出情况差异进行观察，日本疫情期间的部分出行习惯有如下变化：1）实地通勤比例持续处于低位。作为日本的商务与经济中心，关东地区在疫情后人流受损最严重，且旅行禁令接触后恢复最慢，而如东北等地区则承接了众多因远程办公而回乡的人流，外出景气在2021年即触达疫情前水平；2）疫情间国内短途旅行景气度较高。受益于短期内国际旅行需求向国内转移，叠加疫情下公共交通的受限推动了自驾出行的热度，日本国内的热门景点如冲绳、北海道等地区在近期防控政策放松后显著恢复，已多次触及2019年疫情前出行水平。支持政策出台，旅游业有望加速恢复：在日本今年首个不受防疫政策限制的“五一黄金周”（GW）中，根据朝日电视台与旅游业巨头HIS公司，日本东京、大阪等地的出行人流量同比大增，本土热门旅游景点如东京·浅草/品川站/高尾山/清水寺分别同增2.6/1.6/1.1/2.6倍，国内短途游热度不减，国外旅游同样显现出“报复性”回暖，在第七波感染人数逐渐回落后，日本在10月 11日将针对旅游业的刺激政策“县民出行支援”（仅限用于各县/省）升级为“全国旅行支持”，旅游业有望加速修复。